“商業(yè)銀行‘傍大款’的好處越來越少了。”8月25日，在國新辦舉行的國務(wù)院政策例行發(fā)布會上，中國人民銀行副行長劉國強(qiáng)在回答經(jīng)濟(jì)日報(bào)·中國經(jīng)濟(jì)網(wǎng)記者提問時(shí)表示，貸款市場報(bào)價(jià)利率(LPR)改革經(jīng)過一年多的持續(xù)推動(dòng)，取得了顯著成效。商業(yè)銀行主動(dòng)加大對小微企業(yè)的支持，小微企業(yè)融資實(shí)現(xiàn)量增、面擴(kuò)、價(jià)降。
此前召開的國務(wù)院常務(wù)會議提出，深化市場報(bào)價(jià)利率改革，引導(dǎo)貸款利率繼續(xù)下行。下半年，貸款利率如何實(shí)現(xiàn)進(jìn)一步下降?年內(nèi)，金融機(jī)構(gòu)要為市場主體減負(fù)1.5萬億元，這一目標(biāo)如何實(shí)現(xiàn)?
減負(fù)力度不斷加大
根據(jù)測算，金融部門今年前7個(gè)月已為市場主體減負(fù)8700多億元。對此，劉國強(qiáng)表示，LPR下行引導(dǎo)貸款利率下降減負(fù)3540億元，再貸款、再貼現(xiàn)支持發(fā)放優(yōu)惠利率貸款減負(fù)370億元，債券利率下行為債券發(fā)行人減負(fù)790億元。同時(shí)，普惠小微信用貸款支持政策、中小微企業(yè)貸款階段性延期還本付息政策兩項(xiàng)直達(dá)貨幣政策工具，還有前期的延期還本付息政策，總共減負(fù)1335億元。此外，銀行通過減免服務(wù)收費(fèi)，為市場主體減負(fù)2045億元。支持企業(yè)重組和債轉(zhuǎn)股減負(fù)大約660億元。
“能不收就不收，能少收就少收。”銀保監(jiān)會首席風(fēng)險(xiǎn)官兼新聞發(fā)言人肖遠(yuǎn)企介紹，在減費(fèi)讓利方面，銀保監(jiān)會明確提出不允許銀行機(jī)構(gòu)對企業(yè)和個(gè)人亂收費(fèi)。此外，堅(jiān)決清理和嚴(yán)格處罰隱性收費(fèi)，一些不是明碼標(biāo)價(jià)的收費(fèi)要堅(jiān)決清除。對于其他中介機(jī)構(gòu)和其他行政機(jī)構(gòu)的附加費(fèi)用，如登記費(fèi)、抵押費(fèi)、擔(dān)保費(fèi)、評估費(fèi)等，也是能少收就少收，不需要收就不收。
與此同時(shí)，制度建設(shè)也在加強(qiáng)。今年5月份，五部門出臺了《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范信貸融資收費(fèi) 降低企業(yè)融資綜合成本的通知》，規(guī)范信貸、助貸、增信和考核環(huán)節(jié)收費(fèi)行為及收費(fèi)管理，取消了信貸資金管理費(fèi)、小微企業(yè)提前還款違約金，銀行提高信用貸款比例而相應(yīng)減少了抵押登記及評估費(fèi)、擔(dān)保費(fèi)、保證保險(xiǎn)費(fèi)。同時(shí)，禁止存貸掛鉤和強(qiáng)制搭售保險(xiǎn)降費(fèi)，并加強(qiáng)第三方機(jī)構(gòu)管理來推動(dòng)整體的降費(fèi)。
接下來，金融部門還將繼續(xù)為市場主體減負(fù)約6000多億元，全年合計(jì)將為市場主體減負(fù)1.5萬億元。
LPR改革打破“地板價(jià)”
“地板價(jià)現(xiàn)在已經(jīng)完全被打破。”劉國強(qiáng)表示，商業(yè)銀行以往有個(gè)不成文的約定，給企業(yè)貸款的最低利率按貸款基準(zhǔn)利率的九折算，按九折算最低是3.915%，客觀上形成了貸款的“地板價(jià)”。有這個(gè)地板價(jià)的存在，貸款利率就很難再往下走了。
“地板價(jià)”就是貸款利率的隱性下限。LPR改革一年多來，貨幣政策傳導(dǎo)效率明顯增強(qiáng)，貸款利率實(shí)現(xiàn)“兩軌并一軌”，這一隱性下限也被打破。
央行統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2020年7月份的貸款利率低于原貸款基準(zhǔn)利率0.9倍，也就是低于“地板價(jià)”的占比已經(jīng)達(dá)到了40.2%，比改革前的2019年7月份提高了3.4倍。
“地板價(jià)”被打破后，商業(yè)銀行給大企業(yè)的貸款利率就會降低。據(jù)介紹，在“地板價(jià)”被打破后，大企業(yè)會不斷要求降低利率，商業(yè)銀行“傍大款”的好處越來越少。這時(shí)，商業(yè)銀行就會主動(dòng)選擇為小微企業(yè)服務(wù)，并主動(dòng)加大對小微企業(yè)的支持，從而實(shí)現(xiàn)小微企業(yè)融資量增、面擴(kuò)、價(jià)降。
LPR改革一年多來，降低貸款利率的成效顯著。7月份，小微企業(yè)貸款余額同比增長27.5%。與此同時(shí)，由于各銀行機(jī)構(gòu)對服務(wù)小微的興趣越來越大，銀行間競爭激烈，還導(dǎo)致了價(jià)格下降。數(shù)據(jù)顯示，6月份新發(fā)放的普惠小微貸款平均利率是5.08%，比上年末下降0.8個(gè)百分點(diǎn)。7月份，企業(yè)貸款加權(quán)平均利率是4.68%，同比下降了0.64個(gè)百分點(diǎn)，降幅明顯超過同期一年期LPR的降幅。
減負(fù)無礙商業(yè)銀行利潤
數(shù)據(jù)顯示，今年上半年銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)利潤2.4萬億元，同比下降12%。有觀點(diǎn)認(rèn)為，為企業(yè)減負(fù)會明顯壓低銀行利潤，這是上半年銀行業(yè)利潤下降的主要原因。
“其實(shí)，為市場主體減負(fù)與商業(yè)銀行利潤變化不是一一對應(yīng)關(guān)系，更不是零和關(guān)系。”劉國強(qiáng)回應(yīng)稱，商業(yè)銀行貸款收入是由貸款利率和貸款數(shù)量共同決定的，商業(yè)銀行降低貸款利率后會增加貸款需求，進(jìn)而擴(kuò)大貸款數(shù)量，價(jià)格降了，貸款的數(shù)量就增加了。“量大了可以抵消價(jià)格下降的影響，這就是薄利多銷。”劉國強(qiáng)說。
金融機(jī)構(gòu)資金成本下行也“對沖”了一部分影響。劉國強(qiáng)表示，今年以來央行引導(dǎo)市場整體利率下行，并下調(diào)了再貸款、再貼現(xiàn)利率，降低了金融機(jī)構(gòu)資金成本。因此，雖然貸給企業(yè)的利率降低了，但金融機(jī)構(gòu)自己借錢的利率也降低了，這對商業(yè)銀行利潤減少起到了抵消作用。
劉國強(qiáng)表示，在新冠肺炎疫情沖擊下，經(jīng)濟(jì)下行壓力加大，銀行業(yè)盈利水平同比下降，主要是受銀行為實(shí)體經(jīng)濟(jì)減負(fù)及加大撥備計(jì)提力度，前瞻性地應(yīng)對未來貸款上升的壓力等因素影響。
目前，有觀點(diǎn)認(rèn)為，在銀行利潤下降的當(dāng)前，有必要降低資本充足率等監(jiān)管要求。“目前沒有必要下調(diào)監(jiān)管要求。”劉國強(qiáng)表示，做生意要有本錢，保持資本充足很重要，未來即使資本充足率下降，也不能通過下調(diào)監(jiān)管要求來滿足，而是要有實(shí)實(shí)在在的補(bǔ)充資本手段。
劉國強(qiáng)認(rèn)為，總體來看，銀行業(yè)整體運(yùn)行穩(wěn)健，撥備和資本水平充足。截至今年二季度，銀行業(yè)資本充足率為14.21%，較年初下降了0.43個(gè)百分點(diǎn)，雖然比年初下降了，但是遠(yuǎn)高于10.5%的監(jiān)管要求，所以目前沒有必要下調(diào)監(jiān)管要求。
下一步，為了提高金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力，增強(qiáng)服務(wù)小微企業(yè)，服務(wù)“三農(nóng)”的能力，人民銀行將會同有關(guān)部門推動(dòng)健全銀行資本補(bǔ)充的體制機(jī)制，支持銀行利用永續(xù)債、二級資本債等創(chuàng)新型的資本工具，多渠道補(bǔ)充資本。推動(dòng)用好地方政府專項(xiàng)債券資金補(bǔ)充中小銀行資本，深化中小銀行改革，健全適應(yīng)中小銀行特點(diǎn)的公司治理結(jié)構(gòu)和風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制。(陳果靜)
